Как выбрать Управляющую Компанию для накопительной пенсии

Что такое обязательное пенсионное страхование?

Обязательное пенсионное страхование (ОПС) представляет собой предпринятый в государственных масштабах порядок мер, чтобы компенсировать россиянам потерянные доходы по причине завершения трудовой деятельности при достижении возраста либо в утвержденных законодательно случаях. Чтобы стать респондентом гос программы, необходимо пройти регистрацию в системе пенсионного индивидуального/персонифицированного учета. После на ваше имя будет открыт счет, привязанный к страховому номеру индивидуального лицевого счета (СНИЛС). На нем, для вашей будущей пенсии, будут отражаться отчисления, пересчитанные на пенсионные коэффициенты. Оформленные по договору/контракту россияне, с заработной платы которых организация/работодатель рассчитывает и перечисляет платежи, автоматически становятся застрахованными лицами. Из таких взносов формируется бюджет, большей частью расходуемый для социальных выплат той части неработающего населения, которая имеет основания получения.

Что такое управляющая компания и ее деятельность в отношении пенсионных накоплений

Управляющей компанией является юридическое лицо (организация), осуществляющее деятельность на основании договора доверительного управления в отношении имущества физических и юридических лиц. При этом УК обязательно должна иметь специальную лицензию. На территории нашей страны деятельность данных организаций регулируется Федеральным законом № 156-ФЗ от 29 ноября 2001 года.

Страховщик (ПФР или НПФ) заключает с УК договор доверительного управления и передает пенсионные накопления застрахованных лиц, а управляющие компании инвестируют средства этих накоплений. Для этого УК создают инвестиционные портфели. Компания может предлагать как один портфель, так и несколько на выбор.

При этом УК управляют только средствами, персональная информация о застрахованных лицах им не передается. Поэтому после установления гражданам накопительной пенсии средства накоплений с инвестиционным доходом возвращаются страховщику (в пенсионный фонд), который, в свою очередь, осуществляет их выплату пенсионерам.

Разница между государственной и частной УК

Государственная управляющая компания, так же, как и частные компании, находится под контролем государственных органов. И ГУК, и ЧУК стремятся к получению максимального инвестиционного дохода от управления средствами, так как от этого напрямую зависит их вознаграждение.

Однако разница между этими компаниями все же есть и заключается она в инвестиционных декларациях (принципах стратегии УК). Согласно этим принципам частным компаниям доступно больше финансовых инструментов для инвестирования.

Также следует помнить, что выбрав ту или иную УК, гражданин также принимает и соответствующий риск. Так как индексация накопительной пенсии законодательством РФ не предусмотрена, увеличение выплат полностью зависит от инвестирования. А результатом управления могут быть и убытки. В этом случае дополнительного дохода не будет.

Государственная управляющая компания — Внешэкономбанк (ВЭБ)

Обязанности государственной управляющей компании в настоящее время выполняет «Внешэкономбанк». Деятельность ГУК «Внешэкономбанк» осуществляет с 2003 года. Именно эта компания занимается инвестированием средств «молчунов» (граждан, имевших накопления, но не сделавших выбор до 2015 года).

В соответствии с Федеральным законом № 111-ФЗ от 24 июля 2002 года ГУК имеет право инвестировать средства в низкорисковые активы, такие как:

• государственные ценные бумаги (РФ и субъектов РФ);
• ценные бумаги международных финансовых организаций, которые допущены к размещению или публичному обращению в РФ;
• ипотечные ценные бумаги (выпущенные согласно Законодательству РФ);
• облигации отечественных эмитентов;
• депозиты в кредитных организациях (как в рублях, так и в иностранной валюте);
• денежные средства на счетах в кредитных организациях (рубли и иностранная валюта).

ГУК «Внешэкономбанк» предлагает застрахованным лицам на выбор два инвестиционных портфеля:

• базовый;
• расширенный.

Первый является портфелем государственных ценных бумаг и имеет разрешение инвестировать средства только в часть вышеуказанных активов. Расширенный портфель, в свою очередь, имеет больше финансовых инструментов.

Инвестирование накоплений в негосударственной УК

Кроме ГУК гражданам разрешается выбрать негосударственную управляющую компанию. Таких организаций в Российской Федерации немало. Однако не все могут заниматься управлением денежными средствами застрахованных лиц.

Осуществлять такую деятельность могут только те УК, с которыми у Пенсионного фонда РФ заключен договор доверительного управления средствами накоплений. Эти компании отбираются по итогам ежегодно проводимого конкурса. Список таковых организаций находится на официальном сайте ПФР или Центробанка.

В отличие от ГУК, частные управляющие компании наряду с основными низкорисковыми активами также могут инвестировать средства накоплений в:

• акции российских компаний, которые размещают средства в ценные бумаги иностранных государств;
  паи (акции, доли) индексных инвестиционных фондов;
• облигации и акции иностранных эмитентов.

Доверяя свои средства частным УК, гражданин должен помнить, что у ЧУК больше возможностей на финансовом рынке, благодаря чему доход становится выше. Однако риск получить убытки и остаться без инвестиционного дохода также увеличивается.
*Указанные в рейтинге доходности инвестирования пенсионных накоплений УК обычно несколько выше тех, что начисляются на личные счета лиц, формирующих накопления, напоминает руководитель аналитической службы Ассоциации негосударственных пенсионных фондов (АНПФ) Евгений Биезбардис. Доходность инвестпортфеля УК отличается от начисленной формулой расчета; кроме того, в ней не учтено вознаграждение пенсионного фонда.

Частные управляющие компании также инвестируют средства пенсионных накоплений, переданные гражданами в НПФ. Но обобщенных данных о годовой доходности инвестирования накоплений на счетах НПФ ПФР не предоставляет

Как выбрать управляющую компанию и перевести пенсионные накопления

Для того чтобы понять, какой компании из предложенных ПФР можно доверить управление своими пенсионными накоплениями, необходимо обратить внимание на следующие показатели:

• надежность;
• доходность;
• продолжительность работы компании (в том числе именно с накопительной частью пенсии);
• размер накоплений, которыми управляет данная УК.

При этом следует подойти к решению вопроса комплексно. Другими словами, нужно найти «золотую середину», так как первые строчки по всем показателям какая-нибудь одна компания занимать не будет.

После того, как застрахованное лицо выберет ту или иную компанию, необходимо до 31 декабря текущего года подать в территориальный орган ПФР или Многофункциональный центр (МФЦ):

1. соответствующее заявление о выборе управляющей компании (инвестиционного портфеля);
2. паспорт гражданина РФ (или иной документ, удостоверяющий личность);
3. СНИЛС.

Сделать это можно непосредственно в отделении или почтовым отправлением, в том числе в форме электронного документа (через официальный сайт ПФ РФ или Госуслуги). При этом смену УК или инвестиционного портфеля можно производить каждый год, не боясь потерять инвестиционный доход.

Как выбрать управляющую компанию для размещения накопительной части пенсии (что лучше: государственная или частная)?

Задачи Государственной Управляющей компании выполняет Внешэкономбанк. Этот банк — большая коммерческая организация, сто процентов акций которой находится в руках РФ. Внешэкономбанк имеет в своем распоряжении 2 инвестиционных портфеля пенсионных выплат:

• расширенный (там содержатся пенсии «молчунов»);
• государственные ценные бумаги (там лежат пособия для «не молчунов», сделавшие свой выбор в пользу УК при государстве).

Частные управляющие компании – фирмы, не контролируемые государством, но проходившие проверку самим Пенсионным фондом России. На сегодняшний день всего таких компаний существует около тридцати четырех.

Если сравнивать между собой эти два вида УК, то уверенность и безопасность – это про ГУК Внешэкономбанка. Ведь все средства оттуда инвестируются в акции от государства. Но, к слову, частные компании могут вкладываться в другие ценные бумаги негосударственной компании. Из этого следует более высокий потенциальный доход. Поэтому пенсионер должен принимать это во внимание, когда столкнется с выбором для вложения своих денег.

Почему негосударственный пенсионный фонд (НПФ)?

• НПФ, работающие с пенсионными накоплениями, являются участниками системы гарантирования прав застрахованных лиц, функционирование которой обеспечивается АСВ.
• НПФ самостоятельно организует инвестирование средств и управление рисками с целью обеспечить наилучшее сочетание доходности и надежности.
• НПФ заинтересован в вас и готов предоставить высокий уровень обслуживания, дополнительные сервисы, необходимые консультации и помощь при оформлении документов.
• НПФ формирует средства, которые могут быть унаследованы родственниками или выбранным вами третьим лицом. При этом пенсионные средства не делятся при имущественных спорах.
• НПФ рассчитывает размер накопительной пенсии по единым правилам, установленным законодательством, и осуществляет выплаты.
• НПФ раскрывает большой объем информации о своей деятельности, ежегодно подтверждаемой аудитором и ответственным актуарием.
• НПФ находится под надзором Банка России, в задачи которого входит защита интересов клиентов фондов, контроль за инвестициями и финансовой устойчивостью.
• НПФ существуют более 20 лет, за которые прошли период становления, проверку временем и доказали свою полезность сотням тысяч получателей выплат.

Приглашаем вас в НПФ «Социум» – дочерний фонд, осуществляющий деятельность по формированию накопительной пенсии.

Что происходит с деньгами в НПФ? Куда инвестируются пенсионные накопления?

Центробанк строго контролирует, куда НПФ вкладывает деньги, чтобы исключить высокорискованные инструменты.

• деньгами клиентов управляют профессионалы, которые заботятся не только об их сохранности, но и стремятся их преумножить. Так что Вам не стоит волноваться за принятие правильных инвестиционных решений.
• по закону НПФ не может показать отрицательную доходность, и в случае, если такое произойдет, фонд восполняет накопления за счет собственных средств;
• отметим, что СберНПФ — это один из самых надежных НПФ на рынке, который существует с 1995 года. По мнению кредитного рейтингового агентства «Эксперт РА», у фонда максимально возможный рейтинг финансовой надежности — ААА.

Если негосударственный пенсионный фонд разорится, что будет с накоплениями?

Пенсионные накопления должны быть переданы в ПФР в течение 3 месяцев со дня отзыва лицензии. В случае, если в НПФ не будет хватать пенсионных накоплений для выполнения обязательств перед застрахованными лицами, Агентство по страхованию вкладов (АСВ — провайдер системы гарантирования прав застрахованных лиц) возместит недостающий объем пенсионных накоплений в пределах 100% страховых взносов, уплаченных работодателем за весь период накопления.

Как передать управление накоплениями в НПФ?

Заключить договор об обязательном пенсионном страховании (ОПС) с НПФ и подать в ПФР заявления о переходе.

Об особенностях подачи заявления о переходе в НПФ вам расскажут при заключении договора ОПС.

Срочный и досрочный переход, в чем разница?

С 1 января 2015 года гражданин может поменять страховщика по обязательному пенсионному страхованию, подав заявление о переходе или досрочном переходе.

В случае подачи заявления о переходе перевод пенсионных накоплений осуществляется через пять лет после года подачи заявления. Например, если вы в 2021 году подали заявление о переходе, то, при положительном рассмотрении заявления в ПФР, перевод ваших накоплений и инвестиционного дохода завершится в 2026 году.

Если же переход осуществляется досрочно, то при положительном рассмотрении заявления в ПФР, ваши накопления будут переведены новому страховщику до 31 марта года, следующего за годом подачи такого заявления.

Обратите внимание:  досрочный переход может повлечь потерю части инвестиционного дохода, начисленного предыдущим страховщиком. Размер инвестдохода, подлежащего передаче новому страховщику, вы можете узнать у своего действующего страховщика.

«Молчуны»

У тех застрахованных лиц, которые никогда не подавали заявления о выборе инвестиционного портфеля (УК) или НПФ, так называемые «молчуны», с 2016 года новые накопления перестали формироваться, а все страховые взносы, уплачиваемые работодателями, направляются на  финансирование страховой пенсии. Что касается уже сформированных накоплений, то у «молчунов» они инвестируются в расширенном инвестиционном портфеле Государственной управляющей компании «Внешэкономбанк» (УК ВЭБ).

В соответствии с изменениями, предусмотренными положениями Федерального закона от 20.12.2017 №413-ФЗ, с 2015 по 2020 годы, все страховые взносы граждан, уплачиваемые работодателями в рамках ОПС, в полном объеме (в размере 16%) направляются ПФР на финансирование страховой пенсии с индексацией расчетного пенсионного капитала (т.е. тариф страховых взносов на накопительную пенсию в текущем году составляет 0%). При этом все ранее сформированные накопления граждан по-прежнему инвестируются в УК или НПФ и будут выплачены в полном объеме, с учетом инвестиционного дохода, когда граждане получат право выйти на пенсию и обратятся за ее назначением.

Как пенсионные фонды контролируют управляющие компании?

НПФ передает пенсионные активы управляющей компании в доверительное управление, при этом право собственности на них к УК не переходит.

Инвестиционные стратегии фонда определяет инвестиционный комитет, куда входят представители НПФ и УК. Он же вводит ограничения по инвестированию для управляющих и оценивает их работу. Контролирует инвестиционную деятельность инвестдепартамент и подразделение риск-менеджмента. Все сделки по итогам торгового дня также проверяет независимая организация — специализированный депозитарий, плюс к этому информацию о финансовых операциях НПФ и УК в ежедневном режиме получает Банк России.

Негосударственный пенсионный фонд оплачивает услуги управляющих компаний из переменной части своего вознаграждения, которая зависит от того, насколько успешно компании управляли доверенными им средствами.

Наследуются ли пенсионные накопления?

Да, пенсионные накопления наследуются. Правопреемников можно назначить при заключении договора об ОПС. Клиент указывает правопреемников в тексте договора. Если правопреемники не назначены, то ими становятся наследники первой очереди — это дети, супруги, родители.  Если их нет, то  наследниками второй очереди являются сестры, братья, дедушки, бабушки, внуки.

Узнать был ли у умершего договор об ОПС со СберНПФ можно на сайте фонда, по ссылке: https://lk.npfsb.ru/formirovanie-zajavlenija-po-forme-04-f. Необходимо  внести дату смерти и СНИЛС умершего. Если информация подтвердится — будет доступна форма заявления для заполнения.

Обратите внимание: правопреемникам нужно обратиться за выплатами в СберНПФ в течение 6 месяцев со дня смерти застрахованного лица. В случае пропуска правопреемником срока обращения за выплатой право получить выплаты будет восстановлено в судебном порядке.

Для получения официальной информации о страховщике, который осуществлял обязательное пенсионное страхование в отношении умершего, правопреемнику следует обратиться в ПФР.

Рейтинг управляющих компаний ПФР на 01. 01. 2017

Рейтинг позволяет делать выборки(рэнкинги) по различным показателям деятельности управляющей компании: продолжительность управления пенсионными накоплениями, средняя доходность, объём привлеченных средств, доля рынка, доля рынка среди частных управляющих компаний, рейтинг от рейтингового агентства Эксперт РА
Для выборки нажимайте на заголовок столбца в верхней строке таблицы. Для подробного обзора нажимайте на название. Двигалка внизу таблицы.

Название УК (портфель)Продолж деятельнСредн доходн с 2004 года, % годДоходн за 2016 год, % годОбъем привлеченных средств пенсионных накоплений за 2016, рубОбъем пенсионных накоплений под управлением, переданных из ПФР, СЧА рубДоля рынка, %Доля рынка среди частных УК, %Рейтинг УК от «Эксперт РА»Название УК (портфель)Название УК (портфель)Продолж деятельнСредн доходн с 2004 года, % годДоходн за 2016 год, % годОбъем привлеченных средств пенсионных накоплений за 2016, рубОбъем пенсионных накоплений под управлением, переданных из ПФР, СЧА рубДоля рынка, %Доля рынка среди частных УК, %Рейтинг УК от «Эксперт РА»Название УК (портфель)

ООО «УК «АГАНА» (Сбалансированный)	14	9,31	10,48	9222906	266448251	0.01	0.63	—	ООО «УК «АГАНА» (Сбалансированный)
ООО «УК «АГАНА» (Консервативный)	14	6,5	11,2	972292	22639192	< 0.01	0.05	—	ООО «УК «АГАНА» (Консервативный)
ООО УК «АК БАРС КАПИТАЛ»	14	4,57	10,63	31212573	2479050764	0.12	5.89	—	ООО УК «АК БАРС КАПИТАЛ»
ООО УК «Альфа-Капитал»	20	6,22	13,4	42569772	1100677469	0.05	2.61	А++	ООО УК «Альфа-Капитал»
ЗАО «УКАЦ» «Управляющая компания «Аналитический центр»	15	7,51	19,45	843424	32738825	< 0.01	0.08	—	ЗАО «УКАЦ» «Управляющая компания «Аналитический центр»
ООО «УК «Атон-менеджмент»	16	8,27	14,38	9536029	839481056	0.04	1.99	—	ООО «УК «Атон-менеджмент»
ООО «УК БИН ФИНАМ Групп»	13	6,65	11,54	7387587	452730715	0.02	1.08	А	ООО «УК БИН ФИНАМ Групп»
АО УК «БКС» (Доходный)	18	8,98	17,21	69877546	776431830	0.04	1.84	—	АО УК «БКС» (Доходный)
АО УК «БКС» (Сбалансированный)	18	7,74	9,88	7846992	63292640	< 0.01	0.15	—	АО УК «БКС» (Сбалансированный)
ООО «УК «БФА»	14	7,01	8,29	3818297	1297900370	0.06	3.08	А+	ООО «УК «БФА»
ООО ВТБ Капитал Пенсионный резерв	14	9,11	14,95	91071603	7357302159	0.37	17.48	А++	ООО ВТБ Капитал Пенсионный резерв
АО ВТБ Капитал Управление активами	14	9,46	14,68	277015768	1411554258	0.07	3.35	А++	АО ВТБ Капитал Управление активами
ВЭБ (Государственных ценных бумаг)	14	7,47	12,20	6484249683	28773532670	1.43	—	—	ВЭБ (Государственных ценных бумаг)
ВЭБ (Расширенный — портфель «молчунов»)	14	7,30	10,53	49230292793	1939184538781	96.47	—	—	ВЭБ (Расширенный — портфель «молчунов»)
АО «ОФГ ИНВЕСТ»	20	8,41	10,55	1239046	103108000	0.01	0.24	—	АО «ОФГ ИНВЕСТ»
АО УК «Ингосстрах-Инвестиции»	19	6,87	11,67	30577478	262318595	0.01	0.62	А++	АО УК «Ингосстрах-Инвестиции»
ООО «Управляющая компания «КапиталЪ»	13	9,41	22,35	34566648	2550382930	0.13	6.06	А++	ООО «Управляющая компания «КапиталЪ»
ЗАО «Лидер»	23	9,06	14,58	20532155	491484744	0.02	1.17	А++	ЗАО «Лидер»
ООО «УК МДМ»	16	8,96	9,83	6448613	202582745	0.01	0.48	А+	ООО «УК МДМ»
ЗАО «Металлинвесттраст»	14	4,75	13,55	8000002	549237198	0.03	1.30	—	ЗАО «Металлинвесттраст»
ООО «УК «МЕТРОПОЛЬ»	13	8,83	14,02	4424011	109153323	0.01	0.26	—	ООО «УК «МЕТРОПОЛЬ»
ЗАО «УК Мономах»	14	8,47	21,00	5714555	66267607	< 0.01	0.16	—	ЗАО «УК Мономах»
АО «НУК» «Национальная управляющая компания»	12	5,53	10,40	312176	26202605	< 0.01	0.06	—	АО «НУК» «Национальная управляющая компания»
ООО УК «ОТКРЫТИЕ»	13	11,89	17,85	135052632	687082166	0.03	1.63	—	ООО УК «ОТКРЫТИЕ»
ООО «ПЕНСИОННАЯ СБЕРЕГАТЕЛЬНАЯ КОМПАНИЯ»	6	6,62	10,53	19288053	173771545	0.01	0.41	А+	ООО «ПЕНСИОННАЯ СБЕРЕГАТЕЛЬНАЯ КОМПАНИЯ»
ООО «УК ПРОМСВЯЗЬ»	14	8,43	9,67	3634264	236978476	0.01	0.56	—	ООО «УК ПРОМСВЯЗЬ»
ООО «РЕГИОН Портфельные инвестиции»	17	10,92	11,45	41307542	495197711	0.02	1.18	А++	ООО «РЕГИОН Портфельные инвестиции»
ООО «РЕГИОН Траст»	14	8,76	11,26	5978414	1114166594	0.06	2.65	А++	ООО «РЕГИОН Траст»
АО «РЕГИОН ЭсМ» «РЕГИОН Эссет Менеджмент»	14	9,67	24,81	30542873	144949823	0.01	0.34	А++	АО «РЕГИОН ЭсМ» «РЕГИОН Эссет Менеджмент»
ООО УК «РФЦ-Капитал»	14	8,05	18,39	140544945	1535521800	0.08	3.65	B++	ООО УК «РФЦ-Капитал»
АО «Сбербанк Управление Активами»	16	9,28	11,80	522916266	8483313150	0.42	20.15	А++	АО «Сбербанк Управление Активами»
АО «СОЛИД Менеджмент	17	9,06	12,16	271205252	2819453440	0.14	6.70	А	АО «СОЛИД Менеджмент
ТКБ Инвестмент Партнерс (АО)	14	7,91	14,50	8769031	673692394	0.03	1.60	А++	ТКБ Инвестмент Партнерс (АО)
ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Долгосрочного Роста)	14	6,75	11,32	1142674	86476451	< 0.01	0.21	А	ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Долгосрочного Роста)
ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Сбалансированный)	14	7,21	11,28	2497069	38839787	< 0.01	0.09	А	ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Сбалансированный)
ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Консервативного сохранения капитала)	14	7,20	9,78	334653	16671691	< 0.01	0.04	А	ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Консервативного сохранения капитала)
АО «УК УралСиб»	16	9,00	14,58	27528678	5020219149	0.25	11.93	А+	АО «УК УралСиб»
ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент»	14	6,54	27,62	29661424	105006642	0.01	0.25	—	ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент»